AM Best ha asignado una calificación de solidez financiera de B++ (buena) y una calificación crediticia de emisor a largo plazo de "bbb" (buena) a Mozart Insurance, Ltd. (Mozart) (Bermudas). (Mozart) (Bermudas). La perspectiva asignada a estas calificaciones crediticias (ratings) es estable.

Las calificaciones reflejan la solidez del balance de Mozart, que AM Best evalúa como muy sólido, así como su adecuado rendimiento operativo, su perfil de negocio limitado y su adecuada gestión del riesgo empresarial (ERM).

Las perspectivas estables reflejan la capacidad de Mozart para presentar resultados rentables, permitiendo que su base de capital se fortalezca con el tiempo.

Mozart se constituyó en Bermudas el 12 de julio de 2019 y se registró como aseguradora de Clase 3A el 26 de septiembre de 2019.

Mozart es propiedad de Newport International Limited, también constituida y registrada en Bermudas. Mozart asume riesgos de Compañía Mundial De Seguros S.A. (Mundial), una compañía de seguros con sede en Colombia, a través de acuerdos de retrocesión con los reaseguradores de Mundial. Los programas de retrocesión incluyen coberturas proporcionales bajo acuerdos de cuotas compartidas proporcionadas a la línea de negocios de automóviles (responsabilidad civil por daños a terceros y seguro contra todo riesgo de automóviles), seguro de arrendamiento de inquilinos para negocios directos sobre garantías de alquiler, arrendamientos de espacios inmobiliarios para edificios residenciales y comerciales y accidentes personales, que cubre muerte accidental, invalidez y gastos médicos para conductores y ocupantes de vehículos de servicio público. La escala de la operación, unida a la concentración geográfica en un solo país, son factores que limitan el perfil de negocio de Mozart.

La capitalización ajustada al riesgo de Mozart se sitúa en el nivel más sólido, medido por el coeficiente de adecuación del capital de Best (BCAR). La base de capital de Mozart se ha reforzado a lo largo de los años mediante la reinversión de beneficios; sin embargo, el pago de dividendos ha limitado su crecimiento. La muy buena valoración de la solidez del balance de Mozart reconoce la adecuada adecuación de las obligaciones y el apetito de riesgo de la empresa.

La adecuada valoración del rendimiento operativo de Mozart refleja la capacidad de la empresa para generar resultados rentables a pesar de su reciente creación. Mozart es susceptible a la volatilidad cambiaria debido a la conversión de pesos colombianos, la moneda en la que se suscriben todos los negocios, a dólares estadounidenses, la moneda de presentación de informes de Mozart en Bermudas. A septiembre de 2023, la compañía reportó un resultado final positivo de USD 2,8 millones, impulsado por la suficiencia de primas junto con los ingresos por inversiones. AM Best considera que la ERM de Mozart es adecuada, ya que está bien integrada en sus operaciones; el apetito y la tolerancia al riesgo están bien definidos.

Podrían producirse acciones positivas de calificación si Mozart es capaz de reforzar su base de capital a lo largo del tiempo manteniendo el nivel más fuerte de capitalización ajustada al riesgo mediante la retención consistente de beneficios. Podrían producirse acciones de calificación negativas si la base de capital de la empresa se erosionara, impulsada por un deterioro de los resultados operativos o por retiradas significativas de efectivo.

 

Fuente: AM Best

Enlace: ww.ambest.com.