El crecimiento del crédito impulsa este producto en Paraguay, que ya es el más dinámico dentro del ramo vida. Desde la Superintendencia de Seguros destacan su potencial, pero advierten sobre la necesidad de mayor transparencia y educación financiera. Entrevistamos a Federico Flores Rejalaga, Intendente de Normas de Seguros y Reaseguros de la SIS, para conocer todos los detalles.

En un contexto de expansión del crédito al consumo y financiamiento hipotecario, el seguro de cancelación de deudas comienza a consolidarse como una herramienta clave dentro del sistema financiero paraguayo. Aunque la penetración del seguro aún se mantiene baja en relación con el PIB, este producto, ligado directamente a operaciones crediticias, gana protagonismo por su capacidad de proteger a las familias ante eventos inesperados.

Federico Flores Rejalaga, Intendente de Normas de Seguros y Reaseguros de la Superintendencia de Seguros (SIS), sostiene que el desafío no pasa solo por crecer, sino por hacerlo con reglas claras, mayor competencia y una mejor comprensión por parte del usuario.

100% SEGURO: El seguro de cancelación de deudas viene creciendo en varios mercados de la región. ¿Cuál es hoy su nivel de desarrollo en Paraguay y qué potencial observa la Superintendencia hacia adelante?

Federico Flores Rejalaga: En Paraguay, el seguro de cancelación de deudas —técnicamente encuadrado dentro del ramo vida colectivo— representa el componente más dinámico del segmento de seguros de vida. El ramo vida participa en torno al 15%/18% del total de primas del mercado asegurador, y dentro de este porcentaje, la modalidad asociada a créditos explica la mayor proporción del primaje.

Si bien la penetración del seguro en relación con el PIB se mantiene en orden al 1,3%, cifra aún baja en comparación regional, el crecimiento sostenido del crédito al consumo y del financiamiento hipotecario genera un espacio natural para la expansión del producto. Desde la supervisión observamos un potencial relevante, especialmente si se fortalece la transparencia, la competencia y la educación financiera.

100% SEGURO: Desde el punto de vista regulatorio, ¿cuáles son los principales desafíos que presenta este tipo de producto, considerando su vinculación directa con el sistema financiero y el crédito?

F.F.R.: El principal desafío radica en su naturaleza híbrida: es un producto asegurador comercializado en el contexto de una operación crediticia. Esto exige, además de una coordinación regulatoria entre el ámbito asegurador y el financiero, una mejor comprensión del cliente financiero que lo contrata.

Por ese motivo, la SIS considera sumamente importante desde el punto de vista regulatorio velar por la transparencia en la información precontractual, la libertad de elección del usuario, la claridad en las condiciones de cobertura y exclusiones, y una adecuada gestión de conflictos de interés en esquemas colectivos. El objetivo es evitar asimetrías de información que puedan afectar negativamente al consumidor.

100% SEGURO: ¿Qué aspectos deben fortalecerse para garantizar que el seguro de cancelación de deudas cumpla realmente su función de protección al consumidor y no sea percibido solo como un costo adicional del crédito?

F.F.R.: Para que el seguro cumpla su función —cancelar un saldo pendiente ante la ocurrencia del fallecimiento o incapacidad total y permanente del deudor— consideramos fundamental promover el fortalecimiento de la información clara y destacada sobre coberturas y exclusiones; la documentación accesible para el asegurado, aun cuando se trate de pólizas colectivas y la educación financiera, como la impulsada por la Superintendencia de Seguros del Banco Central del Paraguay, para que el usuario comprenda que se trata de un mecanismo de transferencia de riesgo y no de un costo accesorio. Cuando el siniestro ocurre y la deuda queda extinguida, el valor social del producto se vuelve más evidente.

100% SEGURO: ¿Existe margen para innovar en coberturas? ¿Qué condiciones regulatorias serían necesarias para impulsar esa evolución?

F.F.R.: Efectivamente, existe margen técnico para ampliar coberturas ante la imposibilidad de cumplir con las mismas por contingencias como desempleo involuntario o incapacidad temporal. Las condiciones regulatorias deben acompañar la innovación, pero velando por la solvencia y sostenibilidad, así como que estas coberturas cuenten con modelos actuariales robustos, bases estadísticas confiables, reservas técnicas adecuadas y definiciones contractuales precisas para evitar ambigüedades.

100% SEGURO: ¿Cómo evalúa la Superintendencia la transparencia en la comercialización de estos seguros, especialmente en operaciones donde el cliente no siempre tiene plena conciencia de la cobertura que está contratando?

F.F.R.: La supervisión evalúa la claridad en la comercialización, estableciendo requerimientos normativos sobre transparencia y lineamientos para la comercialización que son evaluados por medio de inspecciones in situ y extra situ. Asimismo, a través de una plataforma tecnológica disponible 24/7 y gestionada por la División de Asistencia al Usuario del Seguro, la SIS recibe y gestiona denuncias o reclamos presentados por los usuarios.

100% SEGURO: En términos de solvencia y gestión de riesgos, ¿qué exigencias técnicas deben cumplir las aseguradoras que operan este ramo para asegurar la sostenibilidad del producto en el tiempo?

F.F.R.: La sostenibilidad del producto depende de una correcta tarificación y de disciplina técnica en la suscripción por parte de las aseguradoras. Técnicamente hablando, las aseguradoras deberían considerar un margen de solvencia acorde a su exposición, la constitución de reservas matemáticas y de riesgo en curso y políticas de reaseguro adecuadas.

100% SEGURO: Considerando el crecimiento del crédito al consumo en Paraguay, ¿cree que el seguro de cancelación de deudas puede convertirse en una herramienta clave de inclusión financiera y protección social?

F.F.R.: En un contexto de crecimiento del crédito al consumo, el seguro de cancelación de deudas puede actuar como amortiguador social. Evita que un evento inesperado traslade obligaciones financieras a los herederos o al núcleo familiar.

Desde esa perspectiva, puede convertirse en una herramienta complementaria de protección social, especialmente en segmentos con menor capacidad de ahorro.

100% SEGURO: ¿Qué rol deberían tener los intermediarios —agentes y corredores— en la correcta asesoría de estos productos, y qué desafíos de capacitación identifica?

F.F.R.: En los seguros en general, los intermediarios (agentes y corredores de seguros) tienen a su cargo un rol activo fundamental en la asesoría técnica. Fungen un papel clave para reducir asimetrías de información, esto, a través de la adecuada evaluación de las necesidades de los clientes y la correcta explicación de las condiciones, beneficios y exclusiones de estos productos, sin dejar de mencionar el acompañamiento experto al momento de producirse un siniestro.

En ese sentido, los intermediarios se encuentran inmersos en capacitaciones periódicas, en cumplimiento del requisito de formación continua establecido por la SIS para el mantenimiento de la matrícula otorgada para el ejercicio de la actividad de intermediación. Indudablemente, en ese marco, la tecnología aplicada a la producción y comercialización de los productos de seguros, sus desafíos y oportunidades; es y seguirá siendo uno de los principales ejes de capacitación en la materia.

100% SEGURO: Desde una mirada de política pública, ¿qué impacto puede tener una mayor adopción de estos seguros en la estabilidad económica de las familias paraguayas?

F.F.R.: Una mayor adopción de los seguros de cancelación de deudas reduce el riesgo de sobreendeudamiento post-siniestro y mitiga efectos patrimoniales adversos. Desde la política pública, contribuye a la estabilidad económica de los hogares y reduce externalidades negativas en el sistema financiero.

100% SEGURO: ¿Existen planes o análisis dentro de la Superintendencia para ajustes normativos o nuevas regulaciones específicas para este segmento?

F.F.R.: Actualmente, la Superintendencia se está enfocando en otros proyectos normativos y la transición paulatina a la Supervisión Basada en Riesgos. No obstante, se encuentra en la lista de temas a evaluar para la revisión normativa. Además, el proyecto de ley de seguros trabajado por la SIS prevé un pilar de conducta de mercado y transparencia informativa, en cuyo ámbito se pretende fortalecer la regulación de los aspectos relacionados a la comercialización de productos de seguros para este segmento.

100% SEGURO: Para finalizar, ¿cuál es el principal mensaje que le daría hoy a las aseguradoras que buscan desarrollar este mercado de manera responsable y sostenible?

F.F.R.: Decirles que el desarrollo responsable de este mercado exige visión de largo plazo. La clave no es únicamente el crecimiento en primas, sino también el crecimiento de la confianza del cliente o asegurado.

El impulso del mercado asegurador conlleva una comercialización consciente y pensada en el potencial cliente como centro de esa comercialización, transparentando los beneficios y la correcta utilización del producto de seguro contratado, logrando de esta manera aumentar la cultura aseguradora y el consumo de los seguros en el país.

Un producto técnicamente sólido, transparente y correctamente explicado no solo fortalece al sector asegurador, sino que contribuye a la estabilidad financiera del país.

 

Fuente: 100% Seguro

Enlace: https://100seguro.com.py/el-seguro-de-cancelacion-de-deudas-gana-terreno-y-se-perfila-como-pilar-de-proteccion-financiera/